當(dāng)你感嘆炒股APP的客服越來越懂你時，或許背后是人工智能（AI）已對你的行為模式“了如指掌”；當(dāng)你不用盯盤就可以自動完成股票的低買高賣，或許正是一行行代碼在默默幫你捕捉行情……

伴隨數(shù)智化轉(zhuǎn)型持續(xù)深化，越來越多券商持續(xù)提升“AI含量”——從智能客服到智能投顧，從智能交易到智能運營，各類AI產(chǎn)品密集上新。

近日，券商中國記者在采訪業(yè)內(nèi)人士時了解到，AI應(yīng)用場景已在券商財富管理業(yè)務(wù)中全面鋪開，系統(tǒng)性地融入客戶觸達(dá)、投顧決策、交易執(zhí)行和運營管理等各個環(huán)節(jié)，并驅(qū)動行業(yè)競爭從“人海戰(zhàn)術(shù)”向“人機(jī)協(xié)同”轉(zhuǎn)變。

券商AI產(chǎn)品持續(xù)上新

券商中國記者注意到，自年初競相本地化部署DeepSeek等大模型后，券商在財富管理業(yè)務(wù)中不斷推動AI產(chǎn)品或應(yīng)用上新。

在APP側(cè)，廣發(fā)證券基于自主研發(fā)的天璣智融大模型，完成了對“易淘金APP”的AI原生化升級，打造了包含i助理-易小淘Plus、i盯盤、i交易、i復(fù)盤、i資訊、i投顧、i智投、i賬戶等在內(nèi)的十余項AI智能體模塊；國泰海通推出新一代全AI智能APP“國泰海通靈犀”，打造“對話、直播、盯盤”三大智能服務(wù)界面；財達(dá)證券股市通APP迭新，深度融合AI算法引擎，構(gòu)建“投前—投中—投后”全周期智能化解決方案，涵蓋智能策略生成、風(fēng)險動態(tài)預(yù)警、資產(chǎn)組合優(yōu)化三大核心模塊；東吳證券秀財APP上線“AI看自選”功能，通過AI多輪對話、AIGC及個性化投研三大能力，滿足用戶對自選股的信息獲取、深度分析、投資決策與跟蹤復(fù)盤等需求。

在投顧業(yè)務(wù)方面，國金證券推出AI投顧，上線AI選好股、AI持股優(yōu)化、AI選好基金等核心功能；中國銀河證券推出了“財富星AI投顧”，包含“AI選股”和“AI數(shù)據(jù)”兩大服務(wù)包；東興證券推出了金海棠投顧智能平臺，提供覆蓋投前、投中、投后的全流程財富管理服務(wù)；國信證券推出“鑫投顧AI助手”，覆蓋日常業(yè)務(wù)知識問答、個股診斷、基金診斷和賬戶診斷等各類投顧人員日常工作子場景。

在數(shù)字員工方面，依托AI技術(shù)，誠通證券的數(shù)字員工“誠小通”已于今年正式上崗，重點從事投資者教育工作；中信證券、華寶證券等也披露了數(shù)字員工進(jìn)展，并表示可以有效賦能業(yè)務(wù)人員展業(yè)。

解鎖財富管理更多場景

“在財富經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)領(lǐng)域，AI應(yīng)用已全面滲透，從輔助工具升級為‘智腦’，驅(qū)動投顧決策、客戶洞察與風(fēng)險控制的智能化躍遷。”在恒生電子日前舉辦的證券行業(yè)新一代核心業(yè)務(wù)系統(tǒng)UF3.0上線儀式上，恒生電子總裁范徑武如是說。

他提到，當(dāng)前，證券公司普遍在推進(jìn)AI大模型等新質(zhì)生產(chǎn)力工具的應(yīng)用，以推進(jìn)業(yè)務(wù)架構(gòu)優(yōu)化，部分券商在精準(zhǔn)營銷、智能投顧、投研助手等環(huán)節(jié)已實踐出相應(yīng)的優(yōu)秀案例。

在不同業(yè)務(wù)場景中，AI如何賦能，又取得了哪些成效？基于長期觀察，券商中國記者為此梳理了一批具有代表性的案例。

某中部地區(qū)上市券商構(gòu)建運營智能化體系，顯著提升了經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)運營效率。比如打造智能前臺，用“數(shù)字員工”替代“初級腦力勞動”，讓專業(yè)人力、營銷人員聚焦高價值決策或深度客戶服務(wù)。以機(jī)構(gòu)開戶環(huán)節(jié)為例，這一模式能夠完成機(jī)構(gòu)工商核查、業(yè)務(wù)資料智能錄入、分揀等工作，操作簡化，讓客戶僅需臨柜一次，使展業(yè)時長縮減60%、外帶設(shè)備為0、駁回率降低48%。

某滬上地區(qū)上市券商針對客服中心響應(yīng)效率不足的問題，引入智能化能力輔助客服人員進(jìn)行問答交互，落地智能問答、智能質(zhì)檢、外呼陪練等應(yīng)用，打造集IVR導(dǎo)航、座席助手和全渠道服務(wù)于一體的智能化平臺。

某中部地區(qū)券商搭建數(shù)據(jù)中臺、業(yè)務(wù)中臺與AI中臺，實現(xiàn)客戶畫像、產(chǎn)品匹配、服務(wù)策略的全鏈路智能化。客戶意圖識別的準(zhǔn)確率大幅躍升，線上服務(wù)響應(yīng)速度進(jìn)一步加快，量化策略開發(fā)周期也大幅壓縮。

某頭部券商開展廣譜客戶集約運營，核心策略之一為“服務(wù)靠AI”，包括AIGC內(nèi)容生產(chǎn)、RPA內(nèi)容分發(fā)、AI客戶行為洞察與AI客服問答等應(yīng)用。

在交易環(huán)節(jié)，AI的典型應(yīng)用包括智能條件單、TWAP拆單算法、靈活折算的兩融服務(wù)等智能策略工具。例如，多家券商陸續(xù)推出了T0算法服務(wù)，協(xié)助投資者實現(xiàn)“低買高賣”，捕捉價差收益，其背后主要依托機(jī)器學(xué)習(xí)與策略網(wǎng)絡(luò)增強(qiáng)算法。

業(yè)界直面“AI萬能論”

從上述案例來看，以AI技術(shù)為核心的數(shù)字化升級正在全面重塑券商財富管理鏈條，廣泛應(yīng)用于客戶精準(zhǔn)營銷、線上交互體驗、投顧決策支持、交易執(zhí)行與風(fēng)險管控等場景。從客戶挖掘、觸達(dá)、轉(zhuǎn)化、價值提升到留存綁定，AI已全流程介入。

“過去靠‘網(wǎng)點多、人員多’搶占市場的模式，已難以滿足當(dāng)下海量客戶的個性化需求。如今，行業(yè)比拼的是數(shù)據(jù)能否真正驅(qū)動投研效率提升、算法能否精準(zhǔn)匹配客戶資產(chǎn)配置需求，優(yōu)質(zhì)的金融服務(wù)是否觸達(dá)每一位投資者。”某券商高管表示，當(dāng)前證券行業(yè)業(yè)務(wù)形態(tài)正在從“人工驅(qū)動”轉(zhuǎn)向“智能驅(qū)動”，從“單一通道”轉(zhuǎn)向“全生命周期陪伴”。

“AI已不是備選題，而是必選題。”另有從業(yè)人士感慨，AI雖未改變財富管理業(yè)務(wù)的本質(zhì)，但正深刻驅(qū)動行業(yè)變革，不斷突破效率、成本與體驗的極限。

當(dāng)然，AI在重塑財富管理的過程中也難免面臨一些挑戰(zhàn)。有第三方投顧機(jī)構(gòu)人士指出，建設(shè)AI智能體雖已成趨勢，但大模型與真實業(yè)務(wù)場景之間仍存在差距，業(yè)務(wù)需求與研發(fā)資源之間的矛盾也有待解決。

某券商網(wǎng)金部門人士表示，當(dāng)前，行業(yè)認(rèn)知已從“AI有用論”發(fā)展至“AI萬能論”，但這需要技術(shù)與業(yè)務(wù)雙方共同探索落地場景，由于雙方對AI具體功能與實現(xiàn)方式存在認(rèn)知差異，組織層面也可能出現(xiàn)權(quán)責(zé)不清的情況。

此外，受技術(shù)與資源投入差異的限制，不少券商并不具備完全自建基礎(chǔ)設(shè)施的能力。同時，針對AI幻覺等問題，需投入大量資源自建知識庫，這也對一些券商構(gòu)成了現(xiàn)實困境。

范徑武認(rèn)為，未來AI將會對所有的業(yè)務(wù)和技術(shù)平臺進(jìn)行重構(gòu)，能夠支持“AI+”的核心是利用數(shù)據(jù)能力的提升，因此券商需要建立起以數(shù)據(jù)為能源的思路和能力，這些都是數(shù)字化轉(zhuǎn)型深化過程中需要解決的問題。

排版：楊喻程

校對：劉榕枝