在今年行情回暖的背景下，百億級私募機構整體表現優異。私募排排網數據顯示，截至2025年8月31日，有業績展示的57家百億私募年內收益均為正，年內平均收益率達24.99%。

從收益率分布來看，10家百億私募今年以來收益率在10%以內，7家收益率介于10%—19.99%，37家收益率處于20%—39.99%，另有3家收益率超過40%。其中，復勝資產、穩博投資、阿巴馬投資、天演資本和進化論資產收益表現位居前列。

值得一提的是，從年內來看，百億量化私募整體表現保持領先。數據顯示，有業績展示的37家百億量化私募今年以來平均收益率為28.07%，且全部實現正收益。2家量化私募收益率在10%以內，17家收益率在10%—29.99%，18家收益率超過30%。在今年以來收益率超20%的私募中，量化私募占據31席。穩博投資、阿巴馬投資、天演資本、進化論資產、誠奇資產、金戈量銳、念覺私募和寧波等百億量化私募表現尤為突出。

在行情回暖帶動下，8月百億私募陣營持續擴大。截至8月底，管理規模在100億元以上的私募共有91家，相比7月底的90家增加了1家。其中，百億量化私募數量增至45家，占比達49.45%；百億主觀私募共39家，占比42.86%；百億混合型（主觀+量化）私募為6家，占比6.59%；另有1家暫未披露其投資模式。

2025年以來百億量化私募業績亮眼，對此，排排網旗下融智投資FOF基金經理李春瑜表示，A股市場行情為量化私募提供了良好操作環境。A股寬幅震蕩、行業輪動加快、小市值風格占優，為量化策略帶來豐富的交易機會和阿爾法來源。量化策略憑借系統化操作克服情緒干擾，在波動中表現更穩，依托交易速度和多因子模型優勢，持續獲取超額收益并控制風險。同時，量化私募機構的操作策略不斷優化，適應性不斷增強。經歷2024年的單邊行情后，管理人對風險更趨審慎，策略適應性增強，更能應對復雜市場變化。此外，市場流動性充裕，A股成交持續維持在萬億元以上，為量化策略的實施提供了良好條件。

對于近期的市場行情，華龍證券表示，近期，市場受到一定的內外部因素擾動，但市場在情緒面平復后，也曾出現較明顯的反彈，顯示市場的做多信心仍然比較明顯。短期來看，市場有所震蕩，但基本面預期向好明確，有利于支撐板塊估值擴張，疊加政策面支持，市場有望繼續保持穩定向好運行態勢。