安徽省人民政府辦公廳發(fā)布《關(guān)于推動先進制造業(yè)和現(xiàn)代生產(chǎn)性服務(wù)業(yè)深度融合發(fā)展的實施意見》，其中提出，夯實數(shù)智基底。有序建設(shè)數(shù)據(jù)中心、算力中心、物聯(lián)網(wǎng)等新型基礎(chǔ)設(shè)施，推動高質(zhì)量數(shù)據(jù)集和數(shù)據(jù)資源儲備體系建設(shè)，打造數(shù)據(jù)交易平臺，強化大數(shù)據(jù)共享應(yīng)用，加快數(shù)據(jù)要素服務(wù)兩業(yè)融合發(fā)展。

中信證券認(rèn)為，當(dāng)前AI大模型的訓(xùn)練、推理需求持續(xù)旺盛發(fā)展。底層基礎(chǔ)設(shè)施朝著更大集群的方向發(fā)展，單芯片的算力提升在先進制程的影響下未來迭代速度料將放緩，而系統(tǒng)級節(jié)點有望通過解決互連、網(wǎng)絡(luò)、內(nèi)存墻等問題成為AI算力發(fā)展的重要方向。從近期算力龍頭企業(yè)系統(tǒng)級產(chǎn)品的發(fā)展趨勢以及過往半導(dǎo)體行業(yè)的并購歷史來看，系統(tǒng)級算力有望成為AI發(fā)展的下一站，國產(chǎn)GPU芯片公司有望通過打造更高資源密度的算力基礎(chǔ)設(shè)施實現(xiàn)對海外產(chǎn)品的追趕和超越。

興業(yè)證券認(rèn)為，繼海外AI算力逐步樂觀，國產(chǎn)算力有望迎來反轉(zhuǎn)。海外算力近期催化不斷，英偉達股價創(chuàng)新高，帶動海外鏈相關(guān)標(biāo)的上漲。近期國內(nèi)算力持續(xù)調(diào)整，伴隨缺芯有望緩解，IDC招標(biāo)需求將逐步釋放，資本開支有望反轉(zhuǎn)，悲觀情緒逐步扭轉(zhuǎn)。