北約盟國同意到2035年將其國防開支目標(biāo)從國內(nèi)生產(chǎn)總值的2%增加到5%，美聯(lián)儲(chǔ)主席鮑威爾第二天亮相國會(huì)，穩(wěn)定幣再迎利好，諸多消息讓美股熱鬧非凡。

周三美股開盤后表現(xiàn)平穩(wěn)，但仍然有多個(gè)熱點(diǎn)板塊和個(gè)股值得投資者關(guān)注。

北約宣布提高國防支出

當(dāng)?shù)貢r(shí)間6月25日，北約發(fā)表聯(lián)合聲明，同意到2035年將其國防開支目標(biāo)從國內(nèi)生產(chǎn)總值的2%增加到5%，這是北約十多年來最果斷的舉措。

在聯(lián)合聲明中，北約表示將“團(tuán)結(jié)一致地面對(duì)深刻的安全威脅和挑戰(zhàn)”。

“北約承諾到2035年每年將GDP的5%投資于核心國防需求以及與國防和安全相關(guān)的支出，以確保我們個(gè)人和集體的義務(wù)。”聲明表示。

聲明強(qiáng)調(diào)，5%的數(shù)字由“至少”GDP的3.5%組成，這些GDP應(yīng)該用于“純粹”的國防，其余的用于安全和與國防相關(guān)的“關(guān)鍵基礎(chǔ)設(shè)施”，以確保“我們的民用準(zhǔn)備和復(fù)原力，釋放創(chuàng)新，并加強(qiáng)我們的國防工業(yè)基礎(chǔ)”。

歐洲軍工股今年以來整體表現(xiàn)出色。德國裝甲車制造商萊茵金屬公司（Rheinmetall）股價(jià)在過去12個(gè)月飆升248%，成為明星股。歐洲海事無人機(jī)系統(tǒng)供應(yīng)商Exail Technologies SA年內(nèi)漲幅高達(dá)444%，而聚焦坦克與艦艇發(fā)動(dòng)機(jī)小型生產(chǎn)商Steyr Motors AG漲幅一度超過10倍。

美股軍工股同樣表現(xiàn)出色。雷神技術(shù)年內(nèi)漲幅23%，通用動(dòng)力漲幅超過9%，為國防軍工提供AI和大數(shù)據(jù)的Palantir更是大漲90%。

在市場情緒高漲同時(shí)，高盛觀察到，在當(dāng)前北約會(huì)議前，歐洲防務(wù)股出現(xiàn)顯著凈賣出。實(shí)際上，對(duì)沖基金自4月以來一直在凈賣出整個(gè)德國市場。該機(jī)構(gòu)提醒投資者注意風(fēng)險(xiǎn)。

穩(wěn)定幣消息不斷

歐盟委員會(huì)計(jì)劃在未來幾天公布針對(duì)快速發(fā)展的穩(wěn)定幣市場的新規(guī)則，盡管歐洲央行警告稱，擬議規(guī)則可能會(huì)在市場波動(dòng)期間破壞歐元區(qū)銀行業(yè)穩(wěn)定。知情人士透露，歐盟委員會(huì)計(jì)劃發(fā)布正式指導(dǎo)意見，提議將歐盟境外發(fā)行的穩(wěn)定幣與僅限歐盟市場流通的同品牌穩(wěn)定幣視為具有同等效力。消息人士表示，該指導(dǎo)意見預(yù)計(jì)將在未來幾天內(nèi)公布。萬事達(dá)和VISA兩家支付巨頭近期均宣稱進(jìn)軍穩(wěn)定幣。

萬事達(dá)卡（MA）則在近期表示，正在深化與金融科技公司Fiserv的合作關(guān)系，以便“將其新的FIUSD代幣整合到萬事達(dá)卡的一系列產(chǎn)品和服務(wù)中，為全球共同客戶擴(kuò)大穩(wěn)定幣的采用和實(shí)用性”。該公司補(bǔ)充稱，兩家公司將合作“探索關(guān)鍵領(lǐng)域，解決穩(wěn)定幣采用和實(shí)用性方面的現(xiàn)實(shí)挑戰(zhàn)與機(jī)遇”。

萬事達(dá)卡美洲區(qū)聯(lián)席總裁奇羅?艾卡特（Chiro Aikat）認(rèn)為，此次合作“正在為新時(shí)代奠定基礎(chǔ)，穩(wěn)定幣將像法定貨幣一樣無處不在且值得信賴，為所有人推動(dòng)選擇和創(chuàng)新”。

值得關(guān)注的是，穩(wěn)定幣第一股圓環(huán)互聯(lián)網(wǎng)集團(tuán)（Circle Internet）股價(jià)連續(xù)回調(diào)。截至記者發(fā)稿，該公司股票跌幅超過5%。自6月5日上市后，圓環(huán)互聯(lián)網(wǎng)股價(jià)漲幅超過7倍。但近期關(guān)于公司股價(jià)是否被高估引發(fā)了業(yè)內(nèi)激烈討論。

鮑威爾再亮相

美聯(lián)儲(chǔ)主席鮑威爾周三將在參議院繼續(xù)作證，投資者將關(guān)注美聯(lián)儲(chǔ)貨幣政策路徑的任何暗示。

此前一天，鮑威爾強(qiáng)調(diào)，隨著關(guān)稅導(dǎo)致的價(jià)格壓力開始顯現(xiàn)，美聯(lián)儲(chǔ)對(duì)利率采取觀望態(tài)度。不過，他也表示，低于預(yù)期的通脹數(shù)據(jù)或就業(yè)市場疲弱，將促使央行更早降息。但市場普遍預(yù)期，7月美聯(lián)儲(chǔ)降息的可能性并不高。

值得關(guān)注的是，美聯(lián)儲(chǔ)周三召開會(huì)議，推進(jìn)一項(xiàng)旨在放寬銀行杠桿規(guī)則的提案。這將為銀行業(yè)帶來一項(xiàng)長期尋求的勝利，行業(yè)稱該舉措將幫助大型機(jī)構(gòu)促進(jìn)美國國債市場的交易。

據(jù)了解，美聯(lián)儲(chǔ)即將審議一項(xiàng)改革所謂“補(bǔ)充杠桿率”（SLR）的計(jì)劃。該比率要求銀行針對(duì)資產(chǎn)持有資本，無論資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)水平如何。補(bǔ)充杠桿率最初旨在作為一種保障措施，確保銀行即使在持有美國國債等相對(duì)無風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)時(shí)也持有一定資本。但銀行業(yè)抱怨稱，這一規(guī)則已成為一種約束，實(shí)際上阻礙了它們?cè)谑袌鰤毫r(shí)期促進(jìn)美國國債市場交易的能力。

鮑威爾周二在國會(huì)聽證會(huì)上表示：“如果我們的杠桿率能成為一種保障措施，而不是具有約束力的規(guī)定，那就更好了，而這正是該提案將要實(shí)現(xiàn)的目標(biāo)。”鮑威爾對(duì)議員們表示，美聯(lián)儲(chǔ)預(yù)計(jì)將推進(jìn)一項(xiàng)提案，調(diào)整計(jì)算“強(qiáng)化補(bǔ)充杠桿率”（eSLR）的公式。強(qiáng)化補(bǔ)充杠桿率要求美國最大的銀行持有額外的資本層。

校對(duì)：王錦程